8 Cara Mengurangi Pajak dan Menghemat Uang

Sementara kredit pajak dan pengurangan pajak adalah cara mudah untuk mengurangi tagihan pajak Anda, mereka cenderung datang dan pergi karena Kongres membuat perubahan undang-undang pajak. Berikut adalah beberapa cara untuk memangkas tagihan pajak Anda yang tetap relevan tahun demi tahun, kecuali tindakan legislatif.

Cara Membayar Pajak Kurang (Secara Hukum)

1. Berkontribusi pada Paket 401 (k), 403 (b), atau 457

Semakin sedikit penghasilan yang Anda miliki, semakin rendah pajak Anda. Tetapi Anda tidak harus menghasilkan lebih sedikit uang untuk menurunkan tagihan pajak Anda.

Penghasilan bruto disesuaikan (AGI) adalah dasar untuk menghitung penghasilan kena pajak Anda. Semakin tinggi AGI Anda, semakin banyak Anda berutang. Kata kuncinya di sini adalah "disesuaikan," yang merujuk pada kenyataan bahwa ada beberapa cara untuk mengurangi penghasilan kotor Anda. Salah satu metode adalah membuat kontribusi sebelum pajak ke 401 (k) program pensiun, 403 (b) program pensiun, atau 457 program.

Semakin banyak Anda berkontribusi pada akun pensiun sebelum pajak, semakin banyak Anda dapat mengurangi AGI dan jumlah pajak yang harus Anda bayar. Untuk tahun 2020, kontribusi maksimum 401 (k) adalah $ 19.500. Jika Anda berusia 50 atau lebih, Anda dapat membuat kontribusi tambahan "mengejar ketinggalan" dari $ 6.500, sehingga jumlah total kontribusi 401 (k) Anda menjadi $ 26.000. Batas untuk paket 403 (b) dan 457 adalah sama.

Manfaat pajak dari kontribusi untuk rencana-rencana ini ada dua. Pertama, Anda menurunkan penghasilan kena pajak untuk tahun kontribusi Anda. Kedua, Anda tidak perlu membayar pajak penghasilan atas pengembalian investasi dalam program pensiun Anda sampai Anda menariknya dalam pensiun; mulai tahun Anda menginjak 70 ½, Anda harus mulai mengambil distribusi minimum yang disyaratkan. Dengan demikian, uang Anda dapat tumbuh bebas pajak sampai Anda membutuhkannya untuk pensiun.

Kiat Pro: Jika perusahaan Anda menawarkan 401 (k), periksa Blooom, seorang penasihat robo online yang menganalisis akun pensiun Anda. Cukup sambungkan akun Anda, dan Anda akan dengan cepat dapat melihat kinerja Anda, termasuk risiko, diversifikasi, dan biaya yang Anda bayarkan. Plus, Anda akan menemukan dana yang tepat untuk berinvestasi dalam situasi Anda. Daftar untuk analisis Blooom gratis.

2. Lakukan Pembayaran Pinjaman Siswa

Sekitar 65% senior perguruan tinggi yang lulus dari perguruan tinggi nirlaba negeri dan swasta pada tahun 2018 memiliki utang pinjaman siswa, menurut The Institute for College Access & Success. Meskipun selalu disarankan untuk melakukan apa yang Anda bisa untuk membayar kuliah tanpa hutang pinjaman siswa, jika Anda perlu mengambil pinjaman mahasiswa, bunga yang Anda bayar akan menguntungkan Anda pada waktu pajak.

Anda dapat mengurangi hingga $ 2.500 dari bunga pinjaman siswa yang dibayarkan per tahun sebagai pengurang “di atas-garis”, yang berarti Anda dapat mengklaimnya bahkan jika Anda tidak merinci pengurangan Anda. Namun, deduksi Anda mungkin terbatas atau dihilangkan jika Anda menghasilkan terlalu banyak. Untuk tahun 2019, potongan dikurangi secara bertahap jika AGI Anda yang dimodifikasi adalah antara $ 70.000 dan $ 85.000 ($ 140.000 dan $ 170.000 jika Anda menikah mengajukan bersama). Anda tidak dapat mengklaim pengurangan jika AGI Anda yang dimodifikasi adalah $ 85.000 atau lebih ($ 170.000 atau lebih untuk pengembalian bersama) atau jika Anda sudah menikah dan mengajukan secara terpisah dari pasangan Anda. AGI yang dimodifikasi mirip dengan AGI dengan penambahan potongan tertentu, seperti kontribusi IRA, biaya kuliah yang memenuhi syarat, dan bunga pinjaman siswa.

Untuk seseorang di braket pajak 22%, mengklaim pengurangan $ 2.500 penuh dapat mengurangi tagihan pajak mereka sebanyak $ 550.

3. Beli Rumah

Jika Anda mempertimbangkan untuk membeli rumah, pembelian itu dapat menghemat uang untuk pajak Anda karena bunga hipotek dan pajak properti dapat dikurangkan.

Untuk tahun pajak 2018 hingga 2025, Anda dapat mengurangi bunga hingga $ 750.000 utang hipotek ($ 375.000 untuk pasangan menikah yang mengajukan secara terpisah).

Anda juga dapat memotong hingga $ 10.000 pajak negara bagian dan lokal, termasuk pajak properti dan pajak penghasilan negara atau penjualan. Batas itu turun menjadi $ 5.000 untuk pasangan menikah yang mengajukan secara terpisah.

Tetapi batas-batas ini tidak akan menjadi masalah kecuali Anda merinci pengurangan Anda pada Jadwal A. Sebagai pengingat, Anda dapat mengklaim pengurangan standar atau pengurangan terperinci, mana saja yang memberi Anda manfaat pajak yang lebih besar. Untuk 2019, pengurangan standar adalah $ 12.200 untuk pelapor tunggal dan $ 24.400 untuk pasangan menikah. Jika Anda tidak memiliki cukup pemotongan terperinci untuk melebihi pengurangan standar untuk status pengarsipan Anda, membeli rumah tidak akan memengaruhi tagihan pajak Anda sama sekali.

4. Pilih Status Pengarsipan yang Benar

Status pengarsipan Anda memiliki dampak signifikan pada situasi pajak Anda, karena menentukan tarif pajak Anda dan jumlah pengurangan standar Anda.

Misalnya, untuk tahun pajak 2019, pengurangan standar adalah $ 12.200 untuk satu pelapor tetapi $ 18.350 untuk seorang wajib pajak yang mengklaim kepala status pengarsipan rumah tangga. Kurung pajak untuk kepala rumah tangga juga lebih murah daripada untuk pelapor tunggal.

Tergantung pada situasi Anda, Anda mungkin memiliki opsi untuk memilih antara dua status pengarsipan yang berbeda.

Berikut adalah lima status pengarsipan yang tersedia:

Tunggal. Status ini untuk wajib pajak yang belum menikah atau yang sudah bercerai atau dipisahkan secara hukum di bawah hukum negara.
Pengarsipan Menikah. Pembayar pajak yang sudah menikah dapat mengajukan pengembalian bersama dengan pasangan mereka. Jika pasangan Anda meninggal selama tahun pajak, Anda mungkin dapat mengajukan pengembalian bersama untuk tahun itu.
Pengajuan Menikah Secara Terpisah. Pasangan suami istri dapat memilih untuk mengajukan dua laporan pajak yang terpisah. Namun, memilih status pengarsipan ini jarang menghasilkan tagihan pajak yang lebih rendah.
Kepala rumah tangga. Status ini umumnya berlaku untuk wajib pajak yang belum menikah yang membayar lebih dari setengah biaya menjaga rumah untuk diri mereka sendiri dan orang yang memenuhi syarat, seperti anak atau orang tua yang tergantung.
Janda Kualifikasi (er) Dengan Anak Tanggungan. Status ini tersedia untuk pembayar pajak yang pasangannya meninggal selama tahun pajak atau dalam dua tahun pajak sebelumnya yang memiliki anak tanggungan.

Ketentuan tambahan berlaku untuk status pengarsipan ini, jadi lihat Publikasi 501 untuk aturan lengkap. Jika Anda memenuhi syarat untuk lebih dari satu status pengarsipan, Anda mungkin ingin mempersiapkan pengembalian Anda dua arah dan melihat mana yang menghasilkan tagihan pajak yang lebih rendah.

5. Kembali ke Sekolah

Apakah Anda selalu ingin menyelesaikan gelar sarjana Anda, mengambil kursus yang dapat meningkatkan prospek karir Anda, atau menjelajahi minat akademis? Menarik katalog kursus dan mendaftar kelas dapat membantu Anda menurunkan tagihan pajak Anda.

Banyak biaya pendidikan memenuhi syarat untuk keringanan pajak, termasuk Kredit Pajak Peluang Amerika (AOTC) dan Kredit Pembelajaran Seumur Hidup. AOTC hanya tersedia untuk empat tahun pertama pendidikan sarjana, dan Anda harus terdaftar setidaknya paruh waktu dalam program pencarian gelar. Jika Anda memenuhi syarat, AOTC bernilai hingga $ 2.500 per siswa. Jika kredit membawa jumlah pajak Anda berutang ke nol, hingga 40% dari kredit yang tersisa (hingga $ 1.000) dapat dikembalikan.

Kredit Belajar Seumur Hidup jauh lebih luas. Tidak ada batasan jumlah tahun Anda dapat mengklaimnya, dan Anda tidak harus terdaftar dalam program gelar atau mengambil kelas yang meningkatkan keterampilan kerja Anda. Kredit Belajar Seumur Hidup bernilai hingga $ 2.000 per pengembalian pajak.

Untuk aturan dan batasan lengkap tentang manfaat pajak untuk pendidikan, lihat Publikasi IRS 970.

6. Simpan Tanda Terima Donasi Anda

Anda dapat mengklaim pengurangan karena menyumbang ke badan amal yang diakui oleh IRS, jadi selalu dapatkan kwitansi saat Anda memberi sehingga Anda dapat dihargai atas kemurahan hati Anda pada waktu pajak. Persyaratan dokumentasi untuk sumbangan amal bervariasi tergantung pada jumlah dolar dan apakah Anda menyumbangkan uang tunai atau properti lainnya.

Persyaratan dokumentasi adalah sebagai berikut:

Donasi Tunai Di Bawah $ 250: Catatan bank - seperti cek yang dibatalkan, laporan bank, atau laporan kartu kredit - yang menunjukkan nama amal dan tanggal serta jumlah kontribusi.
Donasi Tunai sebesar $ 250 atau Lebih: Pengakuan sejaman tertulis dari organisasi. Pengakuan ini harus mencakup nama organisasi, jumlah uang yang disumbangkan, dan pernyataan bahwa Anda tidak menerima barang atau jasa dari organisasi sebagai imbalan atas kontribusi Anda.
Kontribusi Quid Pro Quo sebesar $ 75 atau Lebih: Jika Anda melakukan pembayaran ke organisasi amal yang sebagian merupakan sumbangan dan sebagian untuk barang atau jasa yang disediakan oleh organisasi, Anda harus mendapatkan pengakuan tertulis dari organisasi tersebut. Tanda terima tersebut harus memberi tahu Anda bahwa jumlah yang dapat dikurangkan untuk keperluan pajak penghasilan terbatas pada nilai yang dikontribusikan di atas nilai pasar barang atau jasa yang disediakan oleh badan amal. Misalnya, jika Anda membeli tiket acara amal sebesar $ 100, dan makanan yang disediakan di acara tersebut bernilai $ 30, kontribusi Anda yang dapat dikurangkan akan menjadi $ 70.
Sumbangan Properti: Untuk properti di bawah $ 250, dapatkan tanda terima dari organisasi atau simpan catatan yang dapat diandalkan. Untuk kontribusi non tunai senilai $ 250 atau lebih, Anda perlu pengakuan tertulis kontemporer dari organisasi. Untuk sumbangan sebesar $ 5.000 atau lebih, sebagai tambahan atas pengakuan tertulis, Anda harus memperoleh penilaian.
Sumbangan Kendaraan: Persyaratan dan batasan pelaporan tambahan berlaku ketika Anda menyumbangkan kendaraan untuk amal. Lihatlah Petunjuk untuk Formulir 1098-C untuk informasi lebih lanjut.

Simpan semua kwitansi untuk donasi ini. Jika total kontribusi amal Anda dan pengurangan terperinci lainnya - termasuk biaya pengobatan, bunga hipotek, dan pajak negara bagian dan lokal - lebih besar dari pengurangan standar yang tersedia, Anda dapat berakhir dengan tagihan pajak yang lebih rendah.

7. Periksa Kembali Pengembalian Lama

Saat Anda mempersiapkan SPT tahun ini, apakah Anda sadar telah melewatkan beberapa pengurangan atau kredit di tahun-tahun sebelumnya? Jika sudah kurang dari tiga tahun sejak Anda mengajukan pengembalian tahun itu, Anda memiliki opsi untuk mengajukan pengembalian yang diamandemen untuk mengklaim bahwa keringanan pajak.

Anda harus mengisi Formulir 1040X untuk mengubah pengembalian dan mengklaim pengembalian dana. Perlu diingat bahwa IRS cenderung untuk memeriksa hasil yang diubah dengan cermat, jadi pastikan informasi Anda akurat dan lengkap sebelum mengirimkannya ke IRS.

8. Miliki Profesional Mempersiapkan Pajak Anda

Jika situasi pajak Anda mudah, mengajukan sendiri atau menggunakan perangkat lunak persiapan pajak gratis dari keduanya Blok H&R atau TurboTax dapat menghemat banyak uang. Tetapi untuk pengembalian pajak yang lebih kompleks, seorang ahli mungkin dapat mengidentifikasi peluang penghematan pajak yang Anda abaikan.

Beberapa pro pajak bahkan menawarkan jaminan sehingga jika ternyata Anda membayar lebih dari yang seharusnya, Anda bisa mendapatkan penggantian dari petugas pajak..

Seorang profesional pajak yang berkualifikasi, seperti CPA atau agen terdaftar, mungkin mengenakan biaya lebih dari yang tidak memiliki kualifikasi, tetapi mereka diharuskan untuk mengikuti kode etik dan mendapatkan sejumlah jam pendidikan berkelanjutan setiap tahun. Itu berarti mereka mengikuti perkembangan dengan undang-undang pajak yang berubah, yang dapat menghasilkan pengembalian uang yang lebih besar untuk Anda. Anda dapat menemukan pro pajak yang memenuhi syarat di wilayah Anda dengan mencari di database IRS tentang penyusun terpercaya.

Kiat Pro: Selain menyediakan perangkat lunak pajak online, keduanya Blok H&R dan TurboTax memberi Anda kesempatan untuk bekerja dengan CPA atau agen terdaftar baik secara langsung atau melalui aplikasi seluler mereka.

Kata terakhir

Sebelum Anda memulai pengembalian pajak Anda, periksa pengurangan atau kredit baru yang mungkin berlaku untuk Anda dan tinjau Instruksi untuk Formulir 1040. Jika Anda memutuskan untuk melakukan pajak Anda sendiri, banyak program perangkat lunak persiapan pajak memiliki pertanyaan wawancara percakapan yang menuntun Anda menelusuri kembali untuk membantu Anda mengidentifikasi peluang penghematan pajak.

Tidak peduli siapa yang mempersiapkan pengembalian Anda, langkah paling penting adalah meluangkan waktu untuk memeriksanya dengan cermat sebelum menandatangani dan mengirimkannya ke IRS. Dengan mengecek pengembalian Anda, Anda akan memastikan Anda mengambil keuntungan dari setiap pengurangan yang mungkin dan menghindari kesalahan pengajuan pajak yang mahal.

Apakah Anda akan mengambil keuntungan dari langkah-langkah penghematan pajak tahun ini? Apakah Anda punya saran lain untuk menghemat uang dari pajak?