Perbedaan IRA vs 401 (k) - Program Pensiun Mana yang Lebih Baik?

Memahami bagaimana 401 (k) dan IRA bekerja sangat penting. Masing-masing memiliki tempat penting dalam strategi tabungan pensiun Anda, dan menggunakannya untuk potensi penuh mereka dapat membantu Anda membangun telur sarang pensiun Anda.

Apa itu Akun Pensiun & Bagaimana Cara Kerjanya?

Akun pensiun adalah akun keuangan yang Anda tunjuk untuk membantu Anda menghemat uang untuk masa pensiun. Tidak seperti rekening tabungan standar, mereka memiliki manfaat yang mendorong orang untuk menabung untuk pensiun lebih efektif, seperti pembatasan untuk memastikan mereka digunakan hanya untuk tujuan itu. Anda dapat membuka satu di broker, bank, atau lembaga keuangan lainnya.

Ada berbagai jenis rekening pensiun, termasuk 401 (k) dan rekening pensiun individu (IRA). Keduanya memiliki beberapa fitur unik, meskipun beberapa dasar berlaku untuk semua akun pensiun.

Meskipun Anda dapat membuka CD atau rekening tabungan di IRA, kebanyakan orang memiliki dekade antara waktu mereka mulai menabung dan waktu mereka pensiun. Itu membuat menginvestasikan uang rencana yang lebih baik untuk menumbuhkan tabungan mereka.

Bergantung pada apakah Anda menggunakan 401 (k) atau IRA, Anda dapat berinvestasi dalam hal-hal seperti:

Stok: Saham di masing-masing perusahaan
Obligasi: Hutang yang dikeluarkan oleh pemerintah atau bisnis negara bagian, federal, dan lokal
Reksa dana: Keranjang saham dan obligasi Anda dapat dengan mudah berinvestasi dengan membeli saham satu dana
Exchange-Traded Funds (ETFs): Reksa dana Anda dapat berdagang dengan investor lain alih-alih membeli dan menjual secara eksklusif dengan pengelola dana
Pilihan: Investor efek tingkat lanjut menggunakan untuk berspekulasi pada apakah harga saham akan naik atau turun
Komoditas: Barang sehari-hari seperti batu bara, minyak, gas, atau jagung yang orang beli dan jual dalam skala besar

Mayoritas investasi pensiun terjadi dalam reksa dana dan ETF, terutama ketika Anda menggunakan 401 (k). IRA yang Anda buka melalui broker suka M1 Keuangan lebih fleksibel, dan beberapa investor membeli saham individu dan obligasi di IRA mereka. Sebagian besar investor menghindari investasi yang lebih rumit dan fluktuatif, seperti opsi atau komoditas.

Batas Kontribusi

Pemerintah membatasi jumlah uang yang dapat Anda masukkan ke dalam rekening pensiun setiap tahun. Batasan ini mencegah pekerja berpenghasilan tinggi dari menerima manfaat yang jauh lebih tinggi dari akun ini daripada pekerja berpenghasilan rendah. Beberapa akun membatasi Anda hingga $ 6.000 atau kurang, sementara yang lain membiarkan Anda berkontribusi lebih dari $ 50.000.

Insentif untuk Menyelamatkan

Meskipun menyimpan uang itu penting, itu tidak sepenuhnya menyenangkan. Kebanyakan orang lebih suka membeli mobil baru atau melakukan perjalanan daripada menyisihkan uang mereka untuk masa depan.

Untuk mendorong orang untuk menabung, rekening pensiun menawarkan insentif ketika orang menggunakannya. Ini sering mengambil bentuk insentif pajak, yang dapat mengurangi jumlah pajak Anda sekarang atau di masa depan.

Batasan Penarikan

Jika Anda memasukkan uang ke dalam rekening pensiun, idenya adalah Anda akan menggunakan uang itu untuk masa pensiun. Pemerintah memberi Anda insentif pajak justru karena ingin mendorong tabungan pensiun. Itu tidak ingin Anda merampok dana pensiun Anda untuk liburan mewah atau rumah kedua, sehingga membatasi kemampuan Anda untuk melakukan penarikan dari semua jenis akun pensiun.

Biasanya, pemerintah membuat Anda membayar denda atas uang yang ditarik sebelum Anda mencapai usia tertentu kecuali Anda menghapusnya karena alasan yang disetujui, seperti membeli rumah pertama atau mendanai pendidikan. Namun, alasan yang disetujui bervariasi berdasarkan akun.

Bagaimana 401 (k) s Bekerja

Ketika kebanyakan orang Amerika memikirkan tentang rekening pensiun, mereka berpikir tentang 401 (k).

Anda hanya bisa mendapatkan akses ke 401 (k) sebagai tunjangan karyawan melalui pemberi kerja, meskipun solo 401 (k) tersedia untuk wiraswasta melalui Dolar Roket. Jika majikan Anda tidak menawarkan 401 (k), Anda dapat membuka IRA sebagai gantinya.

Kontribusi & Batas

Satu-satunya cara untuk memberikan kontribusi kepada 401 (k) Anda adalah melalui pemotongan gaji. Ini adalah uang yang diambil dari gaji Anda dan disetorkan ke 401 (k) Anda. Anda tidak dapat membuat setoran tambahan ke dalam akun. Tetapi Anda dapat memberi tahu perusahaan Anda, biasanya melalui sistem penggajian Anda atau departemen sumber daya manusia, berapa banyak uang yang harus dikeluarkan dari setiap gaji sebagai jumlah tetap atau persentase.

Ada batas tahunan untuk jumlah yang Anda dapat berkontribusi untuk 401 (k) Anda. Anda tidak dapat berkontribusi lebih dari yang lebih besar dari:

Penghasilan tahunan Anda dari majikan
$ 19.500 jika Anda berusia di bawah 50 atau $ 25.500 jika Anda berusia 50 atau lebih

Jarang, pengusaha menambahkan batasan lain, seperti membatasi kontribusi Anda hingga 30% dari gaji Anda atau kurang. Namun, terkadang, departemen penggajian atau SDM Anda dapat mengesampingkan pembatasan ini atas permintaan.

Batas terkait usia berlaku untuk semua 401 (k) yang Anda berhak secara total. Jadi, jika Anda memiliki beberapa perusahaan yang menawarkan 401 (k), Anda tidak dapat menyumbangkan jumlah penuh untuk masing-masing.

Dan ada bahkan lebih banyak pembatasan jika Anda adalah karyawan yang sangat dibayar (HCE), yang berarti Anda menghasilkan $ 120.000 atau lebih per tahun dari majikan Anda atau memiliki setidaknya 5% dari perusahaan yang mempekerjakan Anda. HCE tidak dapat berkontribusi lebih dari 2% lebih dari kontribusi rata-rata non-HCE di perusahaan yang sama. Jadi, jika non-HCE menyumbangkan rata-rata 5% dari gaji mereka ke 401 (k) mereka, HCE dapat berkontribusi maksimal 7% dari gaji mereka. Jika HCE memberikan kontribusi berlebih, 401 (k) penyedia harus mengembalikan kelebihannya.

Batas kontribusi HCE ini hanya berlaku untuk perusahaan yang tidak menawarkan safe-harbour 401 (k), yang memiliki persyaratan pencocokan pemberi kerja tertentu.

Pencocokan Majikan

Untuk memikat karyawan baru atau membantu mempertahankan staf saat ini, pengusaha sering menawarkan untuk berkontribusi pada 401 (k) karyawan. Beberapa majikan cocok dengan kontribusi karyawan, sementara yang lain memberikan kontribusi apakah karyawan itu atau tidak.

Ketika pengusaha mencocokkan kontribusi karyawan, mereka biasanya mendasarkan pertandingan pada berapa banyak karyawan membuat setiap tahun dan berapa banyak kontribusi karyawan untuk 401 mereka (k).

Sebagai contoh, katakanlah seorang karyawan menghasilkan $ 50.000, dan majikan mereka menawarkan kecocokan 100% pada 3% pertama dari gaji karyawan. Untuk setiap dolar yang dikontribusikan karyawan hingga 3%, atau $ 1.500, dari gaji $ 50.000 mereka, majikan memberikan kontribusi $ 1. Jika karyawan memilih untuk berkontribusi lebih dari $ 1.500, pemberi kerja berhenti mencocokkan kontribusi.

Safe-harbour 401 (k) memenuhi salah satu dari tiga persyaratan pencocokan kontribusi karyawan yang ditetapkan oleh pemerintah:

Kecocokan 100% pada 3% pertama dari kompensasi karyawan berkontribusi plus kecocokan 50% pada 2% berikutnya berkontribusi
Pertandingan 100% pada 4% pertama berkontribusi
Kontribusi otomatis sebesar 3% terlepas dari kontribusi karyawan

Rencanakan Vesting

Ketika seorang majikan mencocokkan kontribusi karyawan dengan 401 (k), majikan tetap mempertahankan kepemilikan uang itu sampai karyawan tersebut memasukkannya ke dalam rencana. Jika karyawan meninggalkan perusahaan sebelum memberi hak, maka majikan mengambil kembali kontribusi yang sesuai. Vesting memberi pengusaha cara untuk mempertahankan karyawan.

Beberapa perusahaan menggunakan rencana vesting tebing di mana seorang pekerja segera beralih dari 0% dalam rencana mereka menjadi 100% diberikan ketika mereka mencapai sejumlah tahun pelayanan tertentu. Yang lain menggunakan rencana pemberian peringkat bertingkat, yang memungkinkan mereka memberi rompi kepada karyawan mereka dengan persentase yang lebih kecil setiap tahun layanan. Sebagai contoh, karyawan mungkin 20% diberikan setelah satu tahun, 40% diberikan setelah dua tahun, dan seterusnya sampai mereka 100% berada di bawah setelah enam tahun pelayanan.

Jika mereka meninggalkan pekerjaan mereka, karyawan yang tidak berinvestasi kehilangan uang apa pun yang disumbangkan majikan. Begitu seorang karyawan memasukkan sebuah rencana, kontribusi yang dibuat oleh majikan mereka menjadi milik mereka untuk dipertahankan, bahkan jika mereka meninggalkan pekerjaan mereka.

Opsi Investasi

Pengusaha memilih perusahaan jasa keuangan yang mengelola rencana 401 (k) mereka. Mereka juga memilih opsi investasi yang tersedia dalam 401 (k) mereka. Bergantung pada perusahaan keuangan tempat majikan Anda bekerja, ini bisa sangat membatasi, karena sebagian besar rencana tidak menawarkan cara untuk pergi keluar dari penawaran mereka untuk berinvestasi dalam reksa dana penyedia lain atau sekuritas individual.

Sebagian besar rencana 401 (k) menawarkan reksadana dasar dan dana pensiun target-tanggal. Bagi kebanyakan orang, ini adalah pilihan yang bagus, tetapi mereka mempersulit investor berpengalaman untuk menjalankan strategi lanjutan. Misalnya, mungkin sulit untuk melakukan lindung nilai investasi tanpa kemampuan untuk berdagang opsi atau sekuritas individual.

Biaya juga merupakan kelemahan signifikan dari sistem tertutup semacam ini. Beberapa perusahaan keuangan membebankan biaya besar jika Anda ingin berinvestasi dalam reksa dana mereka. Jika dana 401 (k) majikan Anda memiliki biaya tinggi, Anda tidak akan punya pilihan selain membayarnya. Dalam jangka panjang, bahkan biaya nominal dapat memiliki dampak besar pada investasi Anda.

Misalnya, jika Anda berinvestasi $ 400 per bulan setiap bulan selama 40 tahun dan mendapatkan pengembalian 7% setiap tahun, Anda akan mendapatkan total $ 964.238,32 di akun pada akhir 40 tahun itu. Tetapi jika Anda telah membayar biaya 1% per tahun selama periode itu, itu akan menurunkan pengembalian Anda menjadi 6%, dan saldo akhir Anda akan menjadi $ 746.971,72. Biaya hanya 1% dapat dikenakan biaya lebih dari $ 200.000 selama karir Anda.

Kiat pro: Jika Anda memiliki 401 (k) atau IRA, pastikan Anda daftar untuk menerima analisis portofolio gratis dari Blooom. Mereka akan memastikan Anda memiliki alokasi yang tepat dan didiversifikasi dengan baik berdasarkan toleransi risiko Anda. Blooom juga akan menganalisis biaya pada akun Anda sehingga Anda tidak membayar lebih dari yang seharusnya setiap tahun.

Pengurangan Pajak

Ketika Anda berkontribusi pada paket 401 (k) tradisional, Anda dapat mengurangi jumlah itu dari penghasilan Anda ketika Anda mengajukan pajak, yang berarti setiap dolar yang Anda hemat dalam 401 (k) Anda harganya kurang dari satu dolar dari kantong Anda.

Pertimbangkan contoh ini: Satu orang dengan pendapatan kotor yang disesuaikan (AGI) sebesar $ 50.000 berada di braket pajak 22%. Jika mereka menyumbang $ 5.000 menjadi 401 (k), itu akan mengurangi AGI mereka menjadi $ 45.000, yang masih berada di braket pajak 22%. Karena pengurangan AGI, tagihan pajak mereka akan turun $ 1.100. Mereka akan memiliki $ 5.000 dalam rekening pensiun dengan biaya hanya $ 3.900 dari kantong.

Anda hanya dapat mengurangi kontribusi yang Anda buat menjadi 401 (k). Kontribusi pengusaha tidak dikenai pajak, tetapi juga tidak dapat dikurangkan.

Tetapi 401 (k) tidak sepenuhnya bebas pajak. Anda harus membayar pajak atas uang yang Anda tarik dari akun. Idenya adalah bahwa kontribusi Anda selama tahun-tahun kerja Anda terjadi ketika pendapatan dan tarif pajak Anda lebih tinggi. Jadi, ketika Anda melakukan penarikan begitu Anda sudah pensiun dan menghasilkan lebih sedikit, Anda berada di golongan pajak yang lebih rendah. Jika itu benar, keseluruhan pajak seumur hidup Anda lebih rendah jika Anda berkontribusi ke 401 (k).

Ada juga Roth 401 (k), yang lebih jarang daripada tradisional 401 (k). Dengan Roth 401 (k), Anda tidak bisa mengurangi kontribusi apa pun, tetapi Anda tidak harus membayar pajak atas uang atau pendapatannya ketika Anda melakukan penarikan selama masa pensiun. Sebagai bonus, Anda juga dapat menarik kontribusi Anda - meskipun bukan penghasilan Anda - dari Roth 401 (k) kapan saja tanpa penalti.

Bagaimana IRA Bekerja

Siapa pun dapat membuka rekening pensiun perorangan karena, tidak seperti 401 (k), mereka tersedia secara independen dari pemberi kerja tertentu. Itu memberi Anda kebebasan untuk memilih broker yang ingin Anda ajak bekerja sama. Anda dapat memilih broker yang lebih tradisional TD Ameritrade atau perusahaan seperti M1 Keuangan, yang memungkinkan Anda untuk berinvestasi secara gratis. IRA juga memberi Anda lebih banyak fleksibilitas saat memutuskan apa yang akan diinvestasikan.

Ada dua jenis IRA yang dapat dipilih: IRA tradisional dan IRA Roth. Masing-masing memiliki kelebihan, kekurangan, dan batasannya sendiri.

Kontribusi & Batas

Karena majikan Anda tidak mengelola IRA Anda, Anda tidak dapat berkontribusi dengan pemotongan gaji seperti yang Anda lakukan untuk 401 (k). Sebagai gantinya, Anda harus menyetor uang ke dalam rekening seperti bank atau rekening broker lain.

Salah satu kelemahan utama IRA adalah bahwa mereka memiliki batas kontribusi lebih rendah dari 401 (k). Batas dasar untuk 2019 adalah $ 6.000. Jika Anda berusia 50 tahun atau lebih, Anda dapat berkontribusi ekstra $ 1.000. Jika Anda menghasilkan kurang dari $ 6.000 dalam setahun, Anda hanya dapat berkontribusi hingga penghasilan penuh Anda. Di atas batasan ini, ada batas pendapatan yang mengurangi manfaat menggunakan IRA tradisional. Jika Anda melebihi batas penghasilan, Anda dapat berkontribusi, tetapi Anda tidak akan mendapatkan manfaat pajak.

Tetapi batasan ini hanya berlaku jika Anda atau pasangan Anda bekerja untuk perusahaan yang menawarkan 401 (k). Batas bervariasi berdasarkan pada apakah Anda berkontribusi pada IRA tradisional atau Roth.

IRA tradisional

Pada tahun 2019, jika Anda lajang atau mengajukan sebagai kepala rumah tangga, Anda dapat mengurangi jumlah kontribusi Anda sepenuhnya jika Anda menghasilkan kurang dari $ 64.000 per tahun. Jika Anda menghasilkan lebih dari $ 64.000, Anda hanya dapat mengurangi sebagian dari kontribusi Anda, dengan bagian yang dapat dikurangkan menyusut ketika penghasilan Anda naik. Setelah Anda menghasilkan $ 74.000 setiap tahun, kontribusi IRA tradisional menjadi tidak dapat dikurangi.

Untuk orang-orang yang menikah dan mengajukan bersama, penghentian pengurangan dimulai dari $ 103.000 dalam pendapatan tahunan. Jika Anda dan pasangan hidup Anda menghasilkan lebih dari $ 123.000 setahun, Anda tidak dapat mengurangi kontribusi IRA tradisional. Orang yang menikah tetapi mengajukan secara terpisah tidak pernah dapat mengurangi jumlah kontribusi mereka sepenuhnya dan tidak dapat mengambil pengurangan apa pun jika pendapatan tahunan mereka melebihi $ 10.000.

Roth IRA

Tidak seperti IRA tradisional, IRA Roth memiliki batas pendapatan yang sulit, setelah itu Anda tidak dapat berkontribusi.

Pada 2019, jika Anda lajang atau mengajukan sebagai kepala rumah tangga, Anda dapat berkontribusi hingga batas kontribusi Roth IRA standar selama penghasilan tahunan Anda tetap di bawah $ 122.000. Batas kontribusi menyusut untuk setiap dolar yang diperoleh dari $ 122.000. Setelah Anda mendapatkan $ 137.000 dalam setahun, Anda tidak dapat lagi berkontribusi ke Roth IRA.

Orang yang sudah menikah yang mengajukan bersama dapat memberikan kontribusi penuh ke Roth IRA jika penghasilan gabungan tahunan mereka kurang dari $ 193.000. Jika pendapatan tahunan mereka $ 203.000 atau lebih, mereka tidak dapat berkontribusi sama sekali. Orang yang menikah secara terpisah tidak dapat memberikan kontribusi penuh ke Roth IRA dan tidak dapat berkontribusi sama sekali jika mereka menghasilkan $ 10.000 atau lebih dalam setahun.

Opsi Investasi

Fleksibilitas yang lebih besar membuat IRA lebih menarik daripada 401 (k) bagi banyak investor pensiun. Anda dapat membuka IRA dengan lembaga keuangan mana pun yang menawarkannya, dan Anda dapat menggunakannya untuk berinvestasi di hampir semua hal. Jika Anda ingin membeli saham individual, Anda bisa. Anda dapat memperdagangkan opsi, futures, atau komoditas. IRA bahkan dapat memiliki real estat.

Fleksibilitas ini berarti Anda dapat memilih reksa dana dengan biaya terendah atau menjalankan strategi perdagangan rumit yang mengandalkan lindung nilai atau investasi real estat. Investor tingkat lanjut dapat memperoleh banyak jarak tempuh dari IRA mereka.

Pengurangan Pajak

IRA tradisional dan Roth membantu Anda menabung untuk masa pensiun. Tetapi manfaat pajak mereka berbeda.

Pengurangan Pajak IRA Tradisional

IRA tradisional berfungsi seperti tradisional 401 (k). Anda dapat mengurangi jumlah yang Anda kontribusikan dari penghasilan kena pajak Anda ketika Anda mengajukan pengembalian pajak. Ini mengurangi tagihan pajak Anda. Sebagai gantinya, Anda membayar pajak atas uang yang Anda tarik di masa depan.

Roth IRA Pengurangan Pajak

Roth IRA bekerja secara terbalik. Anda membayar pajak seperti biasa ketika Anda memberikan kontribusi ke Roth IRA. Namun, ketika Anda melakukan penarikan dari Roth IRA, Anda tidak membayar pajak atas uang yang Anda tarik, termasuk salah satu pengembalian investasi Anda..

Hal ini menjadikan Roth IRA pilihan yang sangat baik bagi orang-orang yang pendapatannya cukup rendah untuk menempatkan mereka di golongan pajak yang lebih rendah daripada yang mereka harapkan selama pensiun. Mereka dapat menghemat uang dengan membayar di muka pajak mereka pada tingkat yang lebih rendah dan melakukan penarikan bebas pajak ketika mereka akan membayar tingkat yang lebih tinggi.

401 (k) vs. IRA: Yang Mana Yang Harus Anda Gunakan?

Anda dapat menggunakan 401 (k) dan IRA untuk tabungan pensiun, dan banyak orang menggunakan keduanya. Tetapi jika Anda harus memilih, manfaatkan sepenuhnya dari tabungan pensiun Anda dengan memilih opsi yang terbaik untuk Anda.

Cara Memilih Antara 401 (k) & IRA

Jika Anda hanya memiliki cukup uang untuk berkontribusi ke satu akun atau tidak ingin berurusan dengan banyak akun, ada beberapa aturan praktis yang dapat Anda gunakan saat memutuskan antara 401 (k) dan IRA.

A 401 (k) adalah opsi yang lebih baik jika:

Majikan Anda menawarkan kecocokan 401 (k)
Opsi investasi di 401 (k) Anda cocok dengan rencana investasi Anda
401 (k) tidak membebankan biaya tinggi

IRA adalah opsi yang lebih baik jika:

Anda tidak memiliki akses ke 401 (k) melalui perusahaan Anda dan tidak memenuhi syarat untuk solo 401 (k)
401 (k) Anda membebankan biaya tinggi
Anda ingin menggunakan investasi yang tidak tersedia di 401 (k) Anda

Cara Memprioritaskan IRA Anda vs. 401 (k) Anda

Bagi kebanyakan orang, cara terbaik untuk menabung untuk pensiun melibatkan penggunaan 401 (k) dan IRA. Memprioritaskan setiap akun dengan benar akan membantu Anda memaksimalkan tabungan pensiun Anda.

Mulailah dengan berkontribusi pada 401 (k) Anda hingga Anda memaksimalkan kecocokan majikan Anda. Setiap pencocokan yang Anda dapatkan dari atasan Anda seperti uang gratis, dan ada baiknya berurusan dengan biaya 401 (k) yang lumayan untuk mendapatkan kecocokan.

Setelah Anda memaksimalkan pertandingan 401 (k) Anda, mulailah berkontribusi ke IRA jika Anda sepenuhnya memenuhi syarat untuk berkontribusi dan mengambil deduksi. Menggunakan IRA memberi Anda lebih banyak fleksibilitas dan memungkinkan Anda menghindari biaya tinggi yang sama dengan banyak 401 (k).

Setelah Anda memaksimalkan kontribusi IRA Anda, Anda dapat kembali berkontribusi ke 401 (k) Anda. Bahkan jika rencana Anda memiliki biaya tinggi, manfaat pajak biasanya sepadan, terutama jika Anda membuat cukup untuk memaksimalkan kecocokan dengan atasan Anda dan kontribusi IRA Anda.

Jika Anda berhasil memaksimalkan 401 (k) dan IRA Anda, saatnya untuk beralih ke akun pialang yang dapat dikenai pajak jika Anda belum menggunakannya.

Kata terakhir

IRA dan 401 (k) adalah dua cara umum untuk menabung untuk masa pensiun. Sementara 401 (k) menawarkan batas kontribusi jauh lebih tinggi, mereka membatasi Anda ketika tiba saatnya untuk memilih investasi Anda. IRA jauh lebih fleksibel, tetapi Anda tidak dapat berkontribusi hampir sebanyak IRA.

Memilih di antara keduanya dan mengetahui cara memprioritaskan masing-masing bisa jadi sulit. Jika Anda membutuhkan bantuan, hubungi penasihat keuangan. Mereka dapat membantu Anda membuat rencana pensiun yang mengintegrasikan 401 (k) dan IRA Anda dan menggunakan keduanya untuk potensi penuh mereka.

Apakah Anda berkontribusi pada 401 (k), IRA, atau keduanya? Mengapa?