Apa Yang Terjadi Jika Anda Gagal dalam Pinjaman Siswa Federal - Kiat untuk Menghindarinya

Banyak peminjam merasa kesulitan untuk mengikuti pembayaran karena alasan berikut:

Pengangguran tinggi, terutama di antara lulusan baru
Ekonomi yang merosot
Pinjaman pelajar Federal (dan swasta) hampir tidak mungkin dikeluarkan dalam kebangkrutan

Konsekuensi Mangkir dari Pinjaman Siswa Anda

Ketika seseorang gagal membayar pinjaman federal mereka, hidup dengan cepat menjadi sangat sulit, dan lebih banyak hambatan untuk mencapai stabilitas keuangan diberlakukan. Seberapa cepat seseorang dapat melakukan default? Sebagian besar pinjaman federal berubah dari tunggakan ke status default setelah sembilan bulan tidak ada pembayaran.

1. Upah Anda Dapat Dihapus Tanpa Perintah Pengadilan
Pemerintah federal dapat menghiasi upah Anda tanpa perintah pengadilan, dan jumlah yang dapat mereka ambil cukup besar, terutama bagi kebanyakan orang Amerika yang sudah berjuang untuk memenuhi kebutuhan hidup. Menurut situs web Bantuan Pinjaman Peminjam Mahasiswa Hukum Pusat Konsumen Nasional, pemerintah atau lembaga penjaminan dapat mengambil total 15% dari pembayaran sekali pakai.

Meskipun ini dapat dilakukan tanpa perintah pengadilan, peminjam memang memiliki kemampuan untuk menantang garnishment. Jika mereka berencana menaikkan upah Anda, Anda akan diberi tahu sebelum melakukan tindakan. Jika Anda mengambil langkah-langkah yang tepat dalam waktu, garnishment dapat dihentikan - meskipun mereka tidak dapat dihentikan di semua tahap. Namun, peminjam memang memiliki satu kesempatan untuk merehabilitasi pinjaman mereka. Pembayaran ini harus sukarela, dan dibayar tepat waktu selama 9 dari 10 bulan berturut-turut.

Penting untuk meminta audiensi sebelum periode pemotongan dimulai. Namun, jika itu tidak mungkin, Anda masih bisa menantang mereka setelah proses dimulai.

2. Jaminan Sosial Anda, Pemeriksaan Cacat, dan Pengembalian Pajak adalah Permainan yang Adil
Sama seperti mereka dapat menghiasi upah Anda, pemerintah juga dapat memotong uang dari tunjangan Jaminan Sosial Anda dan cek cacat. Mereka juga dapat mengambil uang dari pengembalian pajak penghasilan Anda.

3. Hukuman yang Ditambahkan ke Jumlah Asli Pinjaman Dapat Menjadi Astronomi
Setelah Anda gagal membayar pinjaman federal, seluruh jumlah jatuh tempo secara penuh. Selain itu, penalti besar ditambahkan ke jumlah asli pinjaman, kadang-kadang sebanyak $ 50.000.

John Koch, lulusan hukum dari Universitas Touro, awalnya meminjam $ 69.000, tetapi memperkirakan bahwa ia akan berutang $ 1,5 juta ketika ia pensiun dalam 23 tahun. Saat ini, ia berutang $ 300.000. Pinjaman mahasiswa telah ditangguhkan, dan dikenakan bunga $ 2.000 setiap bulan. Selain itu, minatnya bertambah.

4. Paman Sam Dapat Menuntut Anda
Jelas, pemerintah federal mengambil pinjaman macet cukup serius, dan memiliki kemampuan untuk menuntut Anda di pengadilan. Tidak ada undang-undang pembatasan, yang berarti mereka dapat membawa Anda ke pengadilan kapan saja - bahkan beberapa dekade setelah Anda gagal.

Bagaimana Menghindari Default pada Pinjaman Federal Anda

Jika Anda berjuang, ada cara untuk menghindari situasi ini. Ketika Anda mulai menerima surat yang memberitahukan bahwa Anda berandalan, jangan abaikan. Hubungi layanan pinjaman Anda, dan tanyakan pilihan Anda.

Saat berbicara dengan pemberi pinjaman Anda, pastikan untuk mencatat dengan cermat - buat file dan catat tanggal, waktu, dan nama perwakilan yang Anda ajak bicara. Setelah percakapan telepon Anda, kirim surat tindak lanjut melalui surat resmi. Catat semua detail penting dari percakapan dalam surat Anda, dan simpan salinan surat ini untuk catatan Anda.

Jika Anda tidak yakin siapa yang melayani pinjaman siswa Anda, Departemen Pendidikan memiliki daftar.

Program Pembayaran Berbasis Pendapatan

Anda juga mungkin memenuhi syarat untuk Program Pembayaran Berbasis Pendapatan (IBR). Jika Anda memenuhi syarat untuk IBR, pembayaran bulanan Anda akan dibatasi sesuai dengan penghasilan Anda. Paket pembayaran juga diperpanjang hingga 25 tahun, dan ukuran keluarga Anda ditimbang ketika menentukan berapa banyak Anda akan membayar setiap bulan.

Siapa yang Memenuhi Syarat untuk IBR?

IBR tidak tersedia untuk peminjam dengan pinjaman pribadi. Pinjaman federal yang mencakup IBR adalah:

Pinjaman Stafford Langsung (dari Program Pinjaman Langsung Federal William D. Ford)
Pinjaman Grad PLUS
Pinjaman konsolidasi (Pinjaman Pendidikan Keluarga Federal, atau dikenal sebagai FFEL, dikombinasikan dengan pinjaman langsung)

Sementara pinjaman FFEL dihilangkan oleh Pemerintahan Obama dengan disahkannya Undang-Undang Rekonsiliasi Perawatan Kesehatan dan Pendidikan, pinjaman FFEL senilai $ 400 miliar masih ada di buku para kreditur.

Penting untuk dicatat bahwa Anda harus mendaftar ulang untuk IBR setiap tahun. Pastikan untuk mencatat ini di kalender Anda, dan siapkan dokumen sebelumnya. Peminjam yang telah mendaftar dalam program telah mengajukan keluhan tentang kerumitan formulir, jadi rencanakan ke depan. Jika Anda melakukan pembayaran tepat waktu, setelah 25 tahun sisa saldo akan dimaafkan. IBR ditawarkan untuk peminjam yang mengalami kesulitan membayar pada rencana pembayaran 10 tahun khas.

Pembayaran bulanan untuk IBR setidaknya $ 50, dan seringkali lebih tinggi. Jumlahnya didasarkan pada berapa banyak yang Anda hasilkan. Pembayaran pinjaman dibatasi pada 15% dari penghasilan Anda, yang berarti jika Anda menghasilkan $ 50.000 setahun, berapapun jumlah utang Anda, pembayaran tahunan Anda tidak akan lebih tinggi dari $ 7.500.

Kata terakhir

Jika Anda pikir Anda berisiko gagal bayar pada pinjaman federal Anda, penting untuk mengambil setiap langkah yang mungkin untuk mencegah hal ini terjadi. Hubungi Departemen Pendidikan untuk mempelajari opsi pembayaran alternatif, seperti IBR. Jika Anda tidak memenuhi syarat untuk program apa pun, lakukan yang terbaik untuk bekerja dengan departemen untuk menghindari cobaan ini.

Penting juga untuk diingat bahwa gelar sarjana tidak berarti Anda akan segera mendapatkan pekerjaan setelah lulus. Adalah fakta yang menyedihkan bahwa banyak anak muda dengan gelar sarjana menganggur atau setengah menganggur. Kelompok usia ini telah terpukul paling parah sejak krisis ekonomi yang dimulai pada tahun 2008. Itulah mengapa sangat penting untuk memikirkan cara-cara untuk menekan biaya kuliah. Itu bukan tugas yang mudah, terutama karena biaya kuliah telah meningkat 498% sejak tahun 1985.

Untuk memperburuk keadaan, Indeks Upah Jaminan Sosial pada 2010 melaporkan bahwa 50% rumah tangga Amerika menghasilkan $ 26.000 atau kurang. Ketika mempertimbangkan semua hal ini, menimbang keseluruhan biaya pendidikan Anda - jika Anda belum bersekolah - sangat penting.

Apa tips lain yang harus Anda bayar untuk kuliah tanpa mengandalkan pinjaman siswa?