Perjanjian Bagi Hasil (ISA) Cara Baru Membayar untuk Kuliah

Beberapa universitas mengambil pendekatan baru untuk masalah ini: membiarkan siswa mendanai pendidikan perguruan tinggi mereka melalui investasi, bukan utang. Melalui kesepakatan yang disebut perjanjian pembagian pendapatan (ISA), siswa dapat membayar pendidikan mereka dengan menjanjikan sekolah potongan penghasilan mereka begitu mereka lulus.

ISA dapat menjadi peluang besar bagi siswa yang tidak dapat mengatur untuk membiayai seluruh pendidikan perguruan tinggi mereka melalui beasiswa atau pinjaman mahasiswa. Tetapi untuk siswa rata-rata, nilainya tidak begitu jelas.

Bagaimana Perjanjian Bagi Hasil Kerja

Untuk memahami bagaimana ISA bekerja, pikirkan bagaimana Anda akan mendapatkan uang untuk memulai bisnis. Dengan asumsi Anda tidak dapat membayar biaya startup Anda sendiri, Anda akan memiliki dua pilihan dasar: utang atau ekuitas. Anda dapat meminjam uang untuk memulai bisnis Anda dan mengembalikannya dari waktu ke waktu, atau Anda dapat menemukan investor yang akan membayar biaya startup Anda dan mendapatkan bagian dari penghasilan Anda jika Anda berhasil.

Biasanya, siswa yang tidak dapat menutupi semua biaya kuliah mereka harus membayarnya melalui hutang. ISA membiarkan mereka menggunakan ekuitas sebagai gantinya, pada dasarnya menjual saham mereka sendiri, dengan sekolah sebagai investor. Dalam sebuah wawancara dengan Freakonomics, Mitch Daniels - presiden Universitas Purdue, salah satu sekolah yang menawarkan ISA - menyebut ini "bekerja melalui perguruan tinggi setelah lulus."

Pinjaman Siswa vs. Siswa

Ketika Anda mengambil pinjaman pelajar, Anda meminjam sejumlah uang tertentu, yang kemudian harus Anda bayar kembali dengan bunga. Setelah Anda lulus, Anda harus membayar jumlah tetap setiap bulan untuk hutang Anda - dan jumlah ini tidak berubah berdasarkan apa yang Anda hasilkan. Jika gelar sarjana Anda membantu Anda mendapatkan pekerjaan yang bagus dengan gaji tinggi, Anda mungkin dapat melakukan pembayaran ini dengan mudah. Tetapi jika Anda tidak dapat menemukan pekerjaan yang membayar lebih dari upah minimum terlepas dari gelar Anda, Anda dapat menemukan diri Anda berjuang untuk melakukan pembayaran Anda setiap bulan.

Dengan ISA, pembayaran bulanan Anda tidak tetap. Sebaliknya, Anda setuju untuk membayar persentase dari penghasilan Anda selama beberapa tahun tertentu. Jumlah ini dapat berkisar antara 2% hingga 20%, tergantung sekolah dan jurusan Anda, dan periode pembayaran biasanya lima hingga 10 tahun.

Ini berarti jumlah total yang Anda bayar ke sekolah bervariasi tergantung pada penghasilan Anda. Jika Anda terjebak mendapatkan upah minimum, Anda membayar total lebih sedikit daripada yang Anda lakukan dengan pinjaman siswa tradisional. Di sisi lain, jika Anda memulai bisnis yang sukses dan menghasilkan jutaan, Anda membayar lebih banyak daripada yang Anda miliki dengan pinjaman - tetapi kemudian, dalam situasi itu, Anda dapat dengan mudah membelinya.

Detail Perjanjian ISA

Jelas, ketika sebuah perguruan tinggi masuk ke dalam ISA dengan seorang siswa, ia ingin memastikan ia mendapatkan nilai uangnya. Namun, siswa juga ingin memastikan ISA akan menjadi kesepakatan yang masuk akal bagi mereka sebelum mereka mendaftar. Karena itu, SPA biasanya mencakup sejumlah ketentuan untuk melindungi siswa dan sekolah. Ini termasuk:

Ketentuan Pengembalian Variabel. Persentase penghasilan Anda yang Anda bayar melalui ISA seringkali lebih rendah dan waktu pengembaliannya lebih pendek jika Anda pergi ke bidang yang lebih menguntungkan. Sebagai contoh, dengan imbalan $ 10.000 dalam bantuan, jurusan teknik di Purdue akan membayar sekitar 3% dari pendapatan mereka selama hampir delapan tahun, sementara jurusan bahasa Inggris akan membayar 4% selama hampir 10 tahun. Karena jurusan teknik mungkin akan mendapatkan gaji yang lebih tinggi, sekolah tidak perlu mengumpulkan persentase yang tinggi untuk menghasilkan uang kembali. Sekolah lain membebankan persentase yang sama untuk semua siswa, tetapi hanya menawarkan ISA untuk siswa jurusan di bidang yang cenderung menguntungkan.
Tutup Jumlah Payback. Banyak sekolah menetapkan batas jumlah yang harus Anda bayar untuk ISA Anda. Batas ini dapat berkisar antara 100% hingga 250% dari jumlah yang Anda terima melalui program. Dengan begitu, jika Anda memulai bisnis miliaran dolar seperti Facebook, sekolah tidak dapat mengklaim bagian dari rejeki nomplok besar Anda.
Tidak Ada Batasan pada Pilihan Karier. ISA jelas merupakan kesepakatan yang lebih baik untuk sekolah jika Anda menerima pekerjaan dengan bayaran tertinggi yang bisa Anda dapatkan. Namun, jika Anda lebih suka pekerjaan dengan gaji rendah yang lebih memuaskan dengan cara lain, sekolah tidak bisa memaksa Anda untuk menolaknya. Selama Anda membayar persentase dari penghasilan Anda seperti yang disepakati, Anda memenuhi ketentuan ISA Anda.
Jeda untuk Periode Tidak Bekerja. Tentu saja, Anda dapat dengan mudah mengeksploitasi kesepakatan ini dengan sengaja mengulur-ulur waktu selama beberapa tahun pertama setelah lulus. Untuk menghindari masalah ini, banyak perjanjian ISA memasukkan klausa yang menetapkan kesepakatan tentang "jeda" selama periode ketika Anda tidak mencari pekerjaan. Jadi, jika Anda mengambil cuti setahun setelah lulus kuliah untuk berkeliling Eropa, ISA Anda tidak akan mulai sampai Anda kembali dan mulai mencari pekerjaan. Namun, jika Anda menghabiskan tahun itu setelah lulus mencari pekerjaan dan tidak dapat menemukannya, jam ISA terus berdetak.
Tidak Ada Pembayaran di Bawah Tingkat Penghasilan Tertentu. Membayar 5% dari penghasilan Anda untuk ISA setiap bulan mungkin sulit untuk dikelola ketika Anda hampir tidak mendapatkan upah layak. Karena itu, sebagian besar ISA datang dengan gaji minimum, biasanya $ 20.000 hingga $ 30.000 per tahun. Jika Anda menghasilkan kurang dari jumlah ini, Anda tidak perlu melakukan pembayaran sama sekali, dan ISA Anda tidak berhenti sebentar.
Batas Dolar. Sebagian besar sekolah menetapkan batas pada berapa banyak bantuan yang dapat Anda terima melalui ISA. Maksimum tipikal adalah $ 10.000 per tahun. Menurut The College Board, biaya rata-rata biaya kuliah selama satu tahun dan biaya di perguruan tinggi swasta empat tahun lebih dari dua kali lipat dari jumlah ini, sehingga ISA umumnya tidak cukup untuk menutupi seluruh biaya. Namun, "harga bersih" - apa yang sebenarnya dibayar sebagian besar siswa setelah hibah dan beasiswa - jauh lebih rendah, sehingga ISA bisa cukup untuk membuat perbedaan.

Bagaimana ISA dikembangkan

Gagasan tentang ISA telah ada untuk sementara waktu. Ekonom Milton Friedman mengusulkannya dalam bukunya tahun 1962 "Capitalism and Freedom," dan Universitas Yale bereksperimen dengannya pada tahun 1970-an. Sekitar 3.300 siswa terdaftar dalam Opsi Penundaan Kuliah sekolah (TPO), yang mengorganisasikan para pesertanya ke dalam kohort. Setiap anggota kelompok setuju untuk membayar sekolah 4% dari pendapatan tahunan mereka untuk setiap $ 1.000 yang dipinjam sampai seluruh hutang kelompok dilunasi..

Sayangnya, program Yale tidak berjalan sesuai rencana. Resesi 1970-an berarti bahwa banyak anggota dari masing-masing kelompok tidak dapat menemukan pekerjaan, sehingga mereka yang berpenghasilan harus tetap membayar lebih lama dari yang diharapkan. Akhirnya, anggota terkaya dari setiap kelompok menggunakan opsi untuk membeli jalan keluar dari TPO lebih awal dengan membayar 150% dari apa yang telah mereka pinjam, ditambah bunga. Yang meninggalkan anggota berpenghasilan rendah untuk menanggung beban utang yang tersisa, yang bertahan sampai Yale akhirnya mengakhiri program pada tahun 1999.

Sekitar waktu yang sama program Yale berakhir, seorang ekonom bernama Miguel Palacio sedang bermain-main dengan gagasan untuk memulai satu di negara asalnya Kolombia, di mana banyak siswa berbakat keluar dari perguruan tinggi karena mereka tidak mampu membayar uang kuliah. Bersama pengusaha Felipe Vergara, ia mendirikan perusahaan bernama Lumni, yang saat ini mendukung ISA untuk sekitar 10.000 siswa di Kolombia, Peru, Meksiko, dan Chili. Sejauh ini, ia telah menyediakan total $ 50 juta dana, dan sekarang sedang bersiap untuk masuk ke pasar A.S..

Universitas AS pertama yang mengadopsi ISA adalah Purdue, dengan program Back a Boiler (dinamai maskot sekolah, Boilermaker). Ini dimulai pada tahun 2015, ketika Daniels, yang telah membaca tentang ISA dalam buku Friedman, menyebut mereka di sidang kongres tentang pendidikan tinggi. Setelah itu, dia mengatakan kepada NPR bahwa dia “dikerumuni” dengan wartawan yang ingin tahu lebih banyak tentang ide itu, jadi dia kembali ke Purdue dan membentuk sebuah tim untuk membuat ide itu menjadi kenyataan. Sejak itu, beberapa perguruan tinggi dan universitas AS lainnya dan beberapa program pelatihan non-perguruan tinggi telah memulai ISA mereka sendiri.

Sekolah Yang Memiliki ISA

Daftar sekolah yang menawarkan SPA selalu berubah, karena sekolah baru mencoba perjanjian ISA baru atau membatalkan yang mereka miliki. Beberapa sekolah menguji program ISA hanya beberapa tahun sebelum membatalkannya, seperti yang dilakukan Yale pada 1970-an. Pada 2019, sembilan perguruan tinggi dan universitas AS memiliki ISA:

Universitas Purdue. Program Back a Boiler adalah ISA pertama yang berhasil di negara ini, dan itu masih yang terbesar. Diluncurkan pada tahun 2016, telah memberikan lebih dari $ 10 juta dalam pendanaan untuk lebih dari 850 siswa di universitas Indiana. Ini menawarkan bantuan $ 5.000 hingga $ 10.000 per tahun untuk siswa yang telah menyelesaikan tahun pertama mereka, telah menyatakan jurusan, dan memenuhi standar sekolah untuk "kemajuan akademik yang memuaskan" menuju gelar. Persentase dan ketentuan pengembalian bervariasi berdasarkan jurusan siswa. Siswa dapat memperoleh perjanjian ISA terpisah untuk setiap tahun mereka menghadiri Purdue, menambahkan bersama total persentase untuk setiap perjanjian untuk menentukan berapa banyak mereka harus membayar ketika mereka lulus.
Universitas Lackawanna. Perguruan tinggi swasta di Scranton, Pennsylvania ini menawarkan Lackawanna Shares ISA kepada siswa yang belum mampu membayar uang sekolah penuh melalui pinjaman siswa federal. Untuk memenuhi syarat, siswa harus memiliki setidaknya 12 kredit menuju gelar dua tahun atau empat tahun di salah satu dari 17 program yang ditentukan dan harus mempertahankan IPK minimal 2,5. Siswa mendapat tenggang waktu enam bulan setelah lulus sebelum pembayaran dimulai, setelah itu mereka harus membayar kembali persentase penghasilan mereka untuk lima tahun ke depan. Namun, mereka hanya perlu melakukan pembayaran dalam beberapa bulan ketika pendapatan mereka melebihi $ 1.666,67, setara dengan sekitar $ 20.000 per tahun. Juga, jumlah pembayaran kembali dibatasi dua kali lipat jumlah yang diterima siswa dalam pendanaan.
Universitas Clarkson. Program Perjanjian Penghasilan Saham Lewis (LISA) di perguruan tinggi New York ini sangat selektif, hanya menerima 20 siswa per tahun. Ini menyediakan hingga $ 10.000 per tahun untuk siswa di lebih dari 95 program sarjana di salah satu dari tiga kampus sekolah. Seorang siswa yang meminjam jumlah maksimum, $ 40.000 selama empat tahun, akan membayar kembali 6,2% dari pendapatan mereka selama 10 tahun setelah lulus..
Universitas Messiah. Perguruan tinggi swasta Kristen di Pennsylvania tengah ini meluncurkan program pilot ISA pada Juni 2018. Ini merancang program tersebut dengan bantuan dari Vemo Education, sebuah perusahaan teknologi yang membantu perguruan tinggi mengembangkan dan meluncurkan ISA. ISA terbuka untuk mahasiswa tingkat sarjana dan pascasarjana Mesias dalam terapi okupasi atau fisik. Persentase pengembalian berkisar dari 3% hingga 3,5% dari pendapatan, dengan pembayaran dibebaskan untuk siswa yang berpenghasilan kurang dari $ 25.000 per tahun.
Universitas Utah. Program Invest in U di University of Utah juga dalam tahap uji coba. Ini terbuka hanya untuk undergrads yang berada dalam satu tahun menyelesaikan gelar dalam salah satu dari 18 jurusan yang memenuhi syarat. Siswa-siswa ini dapat menerima $ 3.000 hingga $ 10.000 untuk menutupi setiap kesenjangan pendanaan setelah hibah dan beasiswa. Setelah lulus, mereka membayar kembali 2,85% dari pendapatan mereka setiap bulan selama tiga sampai 10,5 tahun, tergantung pada jurusan mereka dan jumlah yang mereka terima. Siswa dapat menjeda pembayaran mereka saat mereka sedang mengejar gelar sarjana, jika mereka berpenghasilan di bawah $ 20.000 per tahun, atau jika mereka terlibat dalam layanan sukarela.
Universitas Norwich. Sekolah Vermont ini adalah perguruan tinggi militer swasta tertua di negara ini. Karena sekolah itu mahal - lebih dari $ 60.000 untuk tahun akademik 2019-20 - 95% siswa menerima bantuan keuangan. Pada tahun 2018, universitas meluncurkan ISA dengan Vemo sebagai bagian dari rencana 10 tahun untuk menghilangkan biaya kuliah awal untuk semua siswa. Saat ini, ISA memberikan bantuan hanya kepada junior, senior, dan siswa tahun kelima yang berisiko putus karena biaya.
Colorado Mountain College. CMC adalah perguruan tinggi swasta dengan 11 kampus. Ini menawarkan gelar sarjana dalam lima bidang - keperawatan, bisnis, pendidikan, manajemen, dan keberlanjutan - serta gelar asosiasi dan sertifikat satu tahun. Fund Sueños (Bahasa Spanyol untuk “Dream Fund”), diluncurkan pada tahun 2018. Dana ini diperuntukkan khusus untuk siswa yang memiliki kebutuhan finansial tetapi tidak dapat menerima bantuan keuangan federal karena mereka bukan warga negara A.S. Dibiayai oleh donor swasta, dana ini memberikan para siswa ini hingga $ 3.000 per tahun - yang cukup untuk menutupi biaya kuliah, biaya siswa, dan buku-buku di perguruan tinggi yang murah ini. Siswa mulai membayar kembali pinjaman ini enam bulan setelah lulus, tetapi hanya ketika mereka memiliki pekerjaan yang membayar setidaknya $ 30.000 per tahun. Mereka membayar 4% dari pendapatan mereka hingga lima tahun atau selama yang dibutuhkan untuk membayar kembali jumlah yang mereka terima (tanpa bunga).
Buat sekolah. Di Make School, sebuah sekolah pengkodean di San Francisco dengan program gelar sarjana dalam ilmu komputer terapan, mayoritas siswa mendanai pendidikan mereka melalui ISA sekolah. Alih-alih membayar $ 70.000 di muka untuk biaya kuliah, mereka berkomitmen untuk membayar sekolah 20% dari gaji kotor mereka selama 60 bulan setelah lulus. Atau mereka dapat membagi perbedaan, membayar $ 35.000 dimuka ditambah 20% dari gaji mereka selama 30 bulan. Pembayaran ini tidak dimulai sampai lulusan memiliki pekerjaan yang membayar setidaknya $ 60.000 per tahun. Sekolah ini juga menawarkan bantuan hidup ISA, yang menyediakan $ 1.500 per bulan untuk biaya hidup dengan imbalan tambahan 5% hingga 7% dari pendapatan selama 10 tahun.
Sekolah Holberton. Perguruan tinggi rekayasa perangkat lunak nirlaba ini memiliki kampus di California dan Connecticut, serta tiga di Kolombia dan satu di Tunisia. Program ISA-nya memungkinkan siswa untuk menunda biaya kuliah sampai mereka lulus dan mencari pekerjaan yang membayar setidaknya $ 40.000 per tahun. Pada saat itu, mereka harus membayar sekolah 17% dari pendapatan bulanan kotor mereka sampai mereka telah melunasi seluruh uang sekolah mereka. Jika seorang siswa tidak menemukan pekerjaan di atas ambang gaji dalam waktu dua tahun setelah lulus, pembayaran ISA mereka mulai pada tingkat $ 0 per bulan sampai mereka melakukannya. Jika mereka belum melunasi jumlah penuh setelah 42 bulan, sekolah memaafkan perbedaannya.

Program ISA tidak hanya untuk lembaga pemberi gelar. Misalnya, UC San Diego Extension menawarkan San Diego Workforce Partnership ISA untuk siswa yang mendapatkan sertifikat dalam pengembangan front-end, pemrograman Java, pemasaran digital, atau analisis intelijen bisnis. Siswa di Lambda School, akademi pengkodean online, dapat menunda biaya kuliah $ 20.000 mereka sampai mereka menemukan pekerjaan yang membayar setidaknya $ 50.000 per tahun. Setelah itu, mereka membayar 17% dari pendapatan mereka selama dua tahun, hingga maksimum $ 30.000.

Dalam beberapa kasus, dimungkinkan untuk mendaftar ke ISA meskipun sekolah Anda tidak menawarkannya. Sebuah perusahaan bernama Align Income Shareing Funding, yang sebelumnya dikenal sebagai Cumulus Funding, memotong kesepakatan ISA langsung dengan para siswa. Perusahaan dapat menyediakan dana hingga $ 12.500 dengan imbalan hingga 10% dari penghasilan Anda selama dua hingga enam tahun. Anda juga dapat menggunakan Align ISA sebagai alternatif pinjaman untuk jenis kebutuhan keuangan lainnya, seperti tagihan medis atau perbaikan rumah..

Pro & Kontra dari SPA

Meskipun secara teknis ISA bukan pinjaman, namun masih merupakan kewajiban keuangan. Anda menerima uang dari sekolah, dan Anda memiliki komitmen untuk mengembalikannya. Dan sementara ISA secara teknis tidak melibatkan bunga, jumlah yang Anda bayar biasanya lebih dari yang Anda pinjam, seperti halnya dengan pinjaman.

Keuntungannya adalah Anda tahu pembayaran Anda akan tetap sejalan dengan penghasilan Anda. Jika Anda lulus dan tidak bisa mendapatkan pekerjaan selama lima tahun ke depan atau Anda hanya bisa mendapatkan pekerjaan dengan gaji rendah, Anda tidak perlu memeras pembayaran $ 200 dari sedikit anggaran bulan demi bulan. Dan Anda tidak akan berada dalam bahaya gagal bayar pinjaman siswa Anda dan meminta penagih tagihan federal yang kejam mengejar Anda.

Tentu saja, sisi lain dari ini adalah bahwa jika Anda mendapatkan pekerjaan dengan bayaran sangat tinggi, Anda mungkin akan membayar lebih banyak daripada Anda dengan pinjaman mahasiswa tradisional. Di sisi lain, jika Anda mendapatkan gaji tinggi, pembayaran yang lebih tinggi itu tidak akan menyakitkan bagi Anda. Dan karena sebagian besar ISA memiliki batasan, Anda tahu Anda tidak perlu membayar jutaan dolar. Plus, fakta bahwa sekolah Anda mendukung Anda untuk mendapatkan pekerjaan bergaji tinggi, karena menghasilkan lebih banyak uang dengan cara itu, berarti sekolah memiliki insentif yang kuat untuk membantu Anda berhasil dalam karier Anda..

ISA juga tidak diatur secara ketat seperti pinjaman mahasiswa federal. Ini berarti Anda tidak dapat selalu mendapatkan istirahat yang sama, seperti kesabaran - jeda dalam pembayaran pinjaman Anda - jika Anda mengalami kesulitan kecuali kontrak ISA memiliki manfaat ini dibangun di.

Kelemahan terakhir adalah sebagian besar ISA hanya akan memberi Anda sejumlah uang terbatas. Di sebagian besar sekolah, Anda tidak akan dapat menutupi seluruh biaya kuliah Anda dengan satu. Jadi, kecuali Anda bisa mendapatkan beasiswa, Anda mungkin masih memerlukan beberapa jenis pinjaman siswa untuk menutupi sisa tagihan. Tetapi ada pengecualian, seperti CMC karena biaya kuliahnya sangat rendah dan sekolah pengkodean karena persentase pengembaliannya sangat tinggi.

Membandingkan Biaya

Jadi mana yang lebih baik: ISA atau pinjaman tradisional? Jika Anda kurang peduli dengan melakukan pembayaran bulanan daripada total biaya yang lebih sedikit, itu tergantung ketentuan pengembalian Anda dan berapa banyak yang Anda dapatkan setelah lulus..

Sebagai contoh, pertimbangkan kasus hipotetis ini: Seorang siswa Clarkson meminjam total $ 40.000 melalui program LISA dan harus membayar kembali 6,2% dari pendapatannya selama 10 tahun. Siswa ini lulus dan menjadi guru, menghasilkan $ 40.000 per tahun. Itu berarti pembayarannya untuk tahun pertama adalah $ 2,480 per tahun, atau $ 206,67 per bulan.

Setelah lima tahun, siswa mendapat kenaikan gaji menjadi $ 45.000, sehingga pembayarannya naik menjadi $ 2.790 per tahun ($ 232,50 per bulan). Selama 10 tahun penuh, dia membayar total $ 26.350 - kurang dari $ 40.000 yang dia terima. Untuk siswa ini, ISA jelas sangat murah. Jika dia mengambil pinjaman siswa 10 tahun dengan 6% sebagai gantinya, dia akan membayar total $ 53.289, lebih dari dua kali lipat.

Tapi sekarang, lihat angka untuk siswa Make School yang memilih untuk menutupi uang sekolah penuhnya dengan ISA, membayar 20% dari pendapatannya selama lima tahun. Ketika dia lulus, dia mendapatkan pekerjaan yang membayar $ 95.000 - gaji awal rata-rata yang dibuat oleh Sekolah yang diterima oleh lulusannya. Gaji ini naik menjadi $ 100.000 setelah tiga tahun.

Selama lima tahun, siswa ini membayar total $ 97.000 kembali ke ISA. Jika dia mengambil pinjaman mahasiswa lima tahun sebesar 6%, dia akan membayar kembali hanya $ 81.197, menghemat hampir $ 16.000. Jadi bagi siswa ini, pinjaman siswa tradisional akan jauh lebih baik.

Banyak sekolah yang menawarkan SPA, seperti Purdue, menyediakan kalkulator perbandingan untuk membantu Anda memperkirakan berapa banyak yang dapat Anda bayarkan dengan ISA. Masukkan jurusan dan tahun kelulusan Anda, dan ini menunjukkan berapa besar kemungkinan pembayaran Anda didasarkan pada gaji rata-rata untuk orang-orang di bidang itu. Anda dapat menggunakan nomor ini untuk membandingkan biaya ISA dengan pinjaman mahasiswa dengan jumlah yang sama.

Cara Memutuskan

Jika Anda seperti kebanyakan orang, biaya total bukan satu-satunya masalah Anda. Anda juga ingin tahu apakah ISA masuk akal untuk situasi khusus Anda. Tanyakan pada diri Anda beberapa pertanyaan untuk mencari tahu apakah ISA merupakan pilihan yang baik untuk Anda.

Di mana Anda Pergi ke Sekolah? Saat ini, hanya beberapa perguruan tinggi A.S yang menawarkan ISA, meskipun itu bisa berubah di masa depan. Jika milik Anda tidak memilikinya, Anda dapat mencoba mengaturnya melalui Align. Namun, Anda harus lulus pemeriksaan kredit dan tes lain untuk mengevaluasi kemungkinan penghasilan Anda di masa mendatang.
Apa Pilihan Lain Anda? Jelas, cara terbaik untuk membiayai pendidikan perguruan tinggi Anda adalah melalui hibah dan beasiswa, yang tidak harus dibayar kembali. Dan bagi banyak siswa, yang terbaik berikutnya adalah pinjaman siswa federal, yang menawarkan suku bunga rendah dan ketentuan pembayaran yang mudah. Namun, jika Anda tidak memenuhi syarat untuk mendapatkan bantuan federal, ISA kemungkinan akan menjadi alternatif yang lebih terjangkau daripada pinjaman siswa swasta yang mahal. Ini sering merupakan pilihan yang baik bagi siswa yang memenuhi syarat untuk program Deferred Action for Childhood Arrival, yang dikenal sebagai "Pemimpi," yang tidak dapat menerima bantuan federal karena status kewarganegaraan mereka. Ini juga dapat membantu Anda membayar melalui program lembaga yang tidak memenuhi syarat untuk pinjaman federal, seperti sekolah perdagangan.
Berapa banyak yang Anda butuhkan? $ 10.000 per tahun yang dapat disediakan sebagian besar SPA tidak cukup untuk menutupi biaya kuliah penuh di sebagian besar sekolah yang menawarkannya. Sebagian besar siswa memerlukan beberapa kombinasi hibah, pinjaman, dan beasiswa sebagai tambahan. Namun, jika Anda sudah memeras semua bantuan yang Anda dapat dari sumber-sumber ini dan itu tidak cukup untuk menutupi semua biaya Anda, sebuah ISA bisa menjadi cara yang lebih murah untuk membayar sisanya daripada pinjaman siswa swasta atau pinjaman PLUS. Dan itu tentu saja merupakan alternatif yang lebih baik daripada putus sekolah tanpa gelar karena Anda tidak mampu membayar untuk tahun terakhir Anda.
Apa jurusanmu? Di banyak sekolah, persentase pengembalian untuk suatu ISA bervariasi tergantung pada jurusan Anda. Siswa di bidang STEM (sains, teknologi, teknik, dan matematika) umumnya dapat mengharapkan untuk membayar persentase yang lebih kecil dari pendapatan mereka untuk waktu yang lebih singkat. Bagi mereka, ISA bisa menjadi kesepakatan yang lebih baik daripada pinjaman. Namun, untuk jurusan humaniora berpenghasilan rendah dan ilmu sosial, persentase pengembaliannya biasanya lebih tinggi dan jangka waktunya lebih lama. Untuk siswa ini, pinjaman tradisional cenderung menjadi nilai yang lebih baik. Bahkan, di beberapa sekolah, ISA bahkan tidak tersedia untuk siswa di bidang ini, karena terlalu sulit bagi sekolah untuk mendapat untung dari mereka.
Berapa Banyak yang Anda Harapkan untuk Dapatkan? Meskipun ISA adalah kesepakatan yang lebih baik untuk jurusan dengan prospek karir yang umumnya baik, mereka merupakan tawaran yang buruk bagi orang-orang dengan potensi pendapatan sangat tinggi. Karena jumlah yang Anda bayarkan hanyalah persentase tetap dari penghasilan Anda, mereka yang berpenghasilan sangat tinggi akhirnya akan membayar kembali sedikit lebih banyak daripada yang mereka pinjam. Walaupun jumlah pengembalian biasanya dibatasi, orang-orang ini hampir selalu membayar lebih melalui ISA daripada mereka akan memiliki pinjaman tradisional.
Bagaimana Menghindari Utang Apakah Anda? Tidak ada cara untuk benar-benar yakin di muka apakah ISA akan dikenakan biaya lebih atau kurang dari pinjaman siswa tradisional. Sampai Anda mendapatkan pekerjaan pertama Anda, Anda tidak bisa tahu dengan pasti berapa gaji Anda. Namun, ISA menawarkan satu jaminan bahwa pinjaman siswa tidak dapat: Pembayaran bulanan Anda tidak akan pernah lebih tinggi dari persentase tertentu dari gaji bulanan Anda. Jika Anda takut prospek menemukan diri Anda menganggur dan terbebani dengan utang mahasiswa yang tidak mampu Anda bayar, memilih ISA dapat menenangkan pikiran Anda. Dan fakta bahwa ISA bukan pinjaman menjadikannya pilihan yang menarik bagi mereka yang keyakinan agamanya melarang mengenakan atau membayar bunga.

Kata terakhir

Bahkan jika Anda yakin ISA adalah pilihan yang tepat untuk Anda, Anda mungkin tidak dapat menggunakannya untuk menutupi semua biaya kuliah Anda. Jadi, masih ada baiknya mencari cara lain untuk menjaga agar biaya kuliah Anda tetap rendah. Tabungan yang diuntungkan oleh pajak, beasiswa, mendapatkan kredit ekstra untuk mendapatkan gelar Anda lebih cepat, atau memulai di community college semuanya dapat membantu Anda menekan total tagihan dan mengurangi jumlah yang Anda butuhkan untuk mendanai melalui ISA.

Apa pendapat Anda tentang perjanjian bagi hasil? Apakah itu terdengar seperti bagus untuk siswa atau seperti penipuan?