Panduan Perencanaan Keuangan untuk Musisi & Artis Pertunjukan

Realitas yang keras adalah bahwa menjadi seorang seniman tidak membebaskan Anda dari realitas ekonomi kehidupan. Jika Anda berencana untuk menjadi tua dan mampu membeli kebutuhan dasar di masa pensiun Anda, Anda, seperti orang lain, harus membuat persiapan.

Meskipun panduan ini bukan pengganti untuk layanan penasihat keuangan profesional yang secara pribadi berhubungan dengan situasi khusus Anda, panduan ini setidaknya akan memberi Anda gambaran umum tentang apa yang perlu Anda lakukan, dan menempatkan Anda dalam pola pikir yang benar untuk menyelidiki Anda. opsi untuk masa depan.

Ada sejumlah aspek dari situasi keuangan Anda yang harus Anda selidiki dan pelajari sendiri. Mengajukan pajak dengan benar dan membeli bentuk asuransi yang benar sangat penting sebagai seorang musisi. Selain itu, jika Anda belum memulai dana darurat atau dana pensiun, sekarang saatnya untuk memulai.

Dana darurat

Dana darurat adalah simpanan uang tunai atau aset lain yang dapat Anda konversi dengan cepat menjadi uang tunai untuk menutupi pengeluaran yang tidak terduga. Biaya tersebut dapat mencakup perbaikan mobil, periode kehilangan pekerjaan dan pengangguran, biaya medis, perbaikan rumah, atau perbaikan atau penggantian instrumen darurat..

Aturan umum adalah untuk mendapatkan pertanggungan asuransi Anda diperbarui, dan kemudian berusaha untuk memiliki biaya tiga hingga enam bulan di bank. Anda yang bekerja secara musiman mungkin membutuhkan lebih banyak, terutama jika Anda mengandalkan satu atau dua tempat untuk sebagian besar penghasilan Anda. Mereka yang memiliki sumber besar pendapatan residual mungkin perlu lebih sedikit.

Ada banyak tempat untuk menyimpan dana darurat Anda: rekening giro, rekening pasar uang, brankas, atau nilai tunai dalam polis asuransi jiwa permanen. Jangan mengandalkan pinjaman untuk tujuan ini - jika Anda tidak dapat bekerja untuk sementara waktu, Anda mungkin akan kesulitan meminjam uang.

Pajak

Jika Anda seorang musisi profesional yang bekerja (atau berencana untuk menjadi), langkah pertama adalah menangani buku-buku Anda. Anda harus memperlakukan musik sebagai bisnis, dan itu berarti Anda harus mendokumentasikan penghasilan Anda.

Pendapatan

• Penghasilan W-2. Jika Anda seorang staf di suatu tempat - katakanlah, sebagai anggota band rumah klub malam, sebagai instruktur di sekolah musik, atau di orkestra - majikan Anda akan mengeluarkan formulir pajak W-2, yang menyatakan pajak penghasilan Anda, serta apa pun yang dipotong dari penghasilan Anda, seperti Jaminan Sosial, Medicare, dan pajak penghasilan negara, jika berlaku.
• Penghasilan 1099. Dalam kasus lain, tempat atau orang-orang yang mempekerjakan Anda untuk tampil akan meminta Anda untuk mengisi W-4. Ini berarti mereka akan memberi Anda Formulir IRS 1099 pada bulan Januari atau Februari tahun berikutnya, merinci apa yang mereka bayar kepada Anda. Mereka juga akan mengirim formulir ke IRS sehingga mereka akan tahu apa yang mereka bayar kepada Anda. Kecuali jika band atau tindakan Anda telah membentuk korporasi dan perusahaan Anda membayar Anda gaji, ini dianggap sebagai penghasilan wirausaha - Anda harus mendeklarasikannya dengan pajak penghasilan Anda dan membayar pajak untuk itu.
• Penghasilan Royalti. Apakah Anda memiliki penghasilan royalti dari penjualan album, unduhan, dan barang dagangan? Ini juga dianggap penghasilan kena pajak. Anda akan menerima Formulir 1040 Jadwal E setiap tahun dari perusahaan rekaman atau mengunduh layanan yang mendokumentasikan penghasilan Anda.
• Penghasilan Tidak Dilaporkan. Kadang-kadang Anda tidak akan menerima W-4 atau 1099, karena Anda mungkin dibayar tunai, atau menerima persentase hasil penjualan tiket dari pertunjukan Anda. Meskipun IRS mungkin tidak pernah tahu tentang uang ini, itu tetap merupakan penghasilan wirausaha, dan Anda secara hukum diharuskan untuk mendeklarasikannya dan membayar pajak untuknya..

Beban

Karena Anda bergerak di bidang musik sebagai bisnis, Anda berhak mengurangi pengeluaran bisnis, jadi pastikan untuk mencatatnya semua. Anda dapat mengurangi penghasilan kena pajak dengan jumlah yang Anda belanjakan untuk pengeluaran bisnis yang sah. Ini termasuk pelajaran, lembaran musik, string, iuran serikat, kabel, peralatan dan biaya sewa PA, tagihan hotel, makanan yang dimakan di jalan, biaya perencanaan pajak, dan pengeluaran hukum bisnis.

Simpan notebook, atau gunakan komputer atau aplikasi seluler yang bagus untuk merekam semuanya. Simpan semua kwitansi Anda dalam kotak atau file, pertahankan spreadsheet, dan catat mil yang Anda kendarai bersamaan dengan profesi Anda. Anda dapat mengurangi jarak tempuh pada kendaraan yang Anda kendarai saat tur - serta mil yang Anda dapatkan saat bepergian dari kantor pusat atau kantor lain ke pertunjukan - dibandingkan penghasilan Anda dengan tarif $ 0,555 per mil pada Januari 2012. Ini bisa menjadi pengurangan yang signifikan jika Anda melakukan banyak hal.

Jika Anda adalah karyawan wajib dan menerima W-2, Anda dapat mengurangi salah satu dari pengeluaran ini sebagai pengeluaran karyawan yang tidak diganti dengan mengisi Formulir IRS 2106 atau 2106-EZ dengan pengembalian pajak individu Anda (Formulir IRS 1040 - Anda dapat ' t gunakan Formulir 1040EZ jika Anda mengklaim pengurangan). Bagi Anda yang merupakan karyawan W-2, Anda hanya dapat mengurangi biaya ini sejauh mereka melebihi 2% dari pendapatan kotor tahunan Anda.

Namun, jika Anda wiraswasta, aturannya sedikit berbeda: Anda dapat mengurangi semua pengeluaran bisnis Anda, hingga ke dolar pertama (namun, biaya makan dan hiburan yang tidak boros selalu hanya dapat dikurangkan hanya 50%). Untuk mengklaimnya, ajukan Jadwal C, Laba (atau Rugi) dari Bisnis, bersama dengan Formulir 1040 Anda.

Pajak Wirausaha

Selain membayar pajak penghasilan, Anda juga harus mengisi Formulir IRS 1040 SE. Di sinilah IRS menilai pajak Jaminan Sosial dan Medicare Anda atas segala sesuatu yang melebihi $ 400 dari penghasilan wirausaha. Ingat, Anda adalah majikan Anda sendiri, kecuali band Anda adalah perusahaan yang membayar Anda. Jadi, Anda juga harus membayar bagian majikan dari Pajak Jaminan Sosial, dan bukan hanya milik Anda.

Kegagalan untuk menyatakan penghasilan ini merupakan pelanggaran serius, dan dalam kasus-kasus mengerikan, dapat mengakibatkan penuntutan pidana untuk penggelapan pajak.

Seniman Kinerja Kredit Pajak

Artis kinerja profesional yang juga karyawan W-2 memiliki keuntungan pajak yang penting: Sementara sebagian besar karyawan W-2 hanya dapat merinci pengeluaran lebih dari 2% dari pendapatan tahunan mereka, musisi yang dipekerjakan sebagai karyawan wajib (sebagai lawan kontraktor independen yang menerima 1099- MISC dari venue atau produser) dapat mengurangi biaya hingga ke dolar pertama, melalui Performing Artist Tax Credit. Untuk mengambil deduksi, Anda harus memenuhi kriteria ini:

1. Selama tahun pajak, Anda harus melakukan layanan dalam seni pertunjukan sebagai karyawan W-2 resmi untuk setidaknya dua pengusaha.
2. Anda harus menerima setidaknya $ 200 masing-masing dari dua majikan ini.
3. Pengeluaran bisnis seni pertunjukan terkait Anda harus lebih dari 10% dari pendapatan kotor Anda dari kinerja layanan tersebut.
4. Penghasilan bruto Anda yang disesuaikan tidak boleh lebih dari $ 16.000 sebelum mengurangi biaya bisnis ini.

Penghargaan ini dapat membantu musisi paruh waktu, meskipun batas $ 16.000 pada pendapatan kotor cenderung mengesampingkan sebagian besar dari timer penuh.

Pertanggungan

Inilah aturan praktis yang bagus untuk orang-orang dalam profesi apa pun: Jangan pernah bertaruh Anda tidak akan kalah. Ada semua jenis risiko di luar sana, dan beberapa di antaranya berada di luar kemampuan banyak orang untuk menangani masalah keuangan. Di situlah asuransi masuk.

Asuransi adalah cara kami mentransfer risiko dari individu yang tidak mampu kehilangan taruhan ini ke pasar keuangan, yang bisa. Anda membayar premi kecil dan perusahaan asuransi menanggung risikonya, bukan Anda. Meskipun Anda dapat menyerap premi bulanan kecil, Anda tidak bisa menyerap kecacatan atau seseorang mencuri semua peralatan Anda sebelum pertunjukan besar.

Asuransi Kesehatan

Asuransi kesehatan adalah masalah umum di kalangan musisi profesional. Beberapa negara bagian mempersulit seniman perorangan untuk mendapatkan asuransi kesehatan, tetapi kecuali Anda sangat kaya, Anda memerlukannya. Kita semua tahu musisi yang sakit, dan kita melewatkan topi di konser amal. Tetapi konser-konser manfaat itu hampir tidak pernah mendekati penggalangan dana yang benar-benar dibutuhkan.

Anda punya beberapa pilihan:

• Pergi Tanpa Asuransi. Ini hanya ide yang buruk, kecuali jika Anda kaya secara mandiri dan mampu menulis cek senilai $ 1 juta atau lebih dari kantong Anda sendiri.
• Beli Kebijakan Individual. Beli polis untuk diri sendiri, atau beli untuk diri sendiri dan keluarga Anda. Anda wiraswasta, jadi Anda tidak memiliki majikan untuk membagi premi. Namun, jika Anda dalam kesehatan yang layak, ini harus terjangkau untuk musisi pekerja keras yang sering bekerja.
• Dapatkan Pekerjaan Sehari. Jika Anda mendapatkan pekerjaan paruh waktu dengan tunjangan asuransi kesehatan, Anda dapat mendaftarkan diri dalam paket asuransi tempat kerja. Ini adalah solusi yang sangat baik untuk jutaan orang, dan itu akan bekerja dengan baik untuk Anda, kecuali jika Anda sering tur atau bermain banyak pertunjukan..
• Bentuk Bisnis. Jika Anda membentuk korporasi atau perusahaan terbatas dengan teman satu band Anda, Anda mungkin dapat mengambil keuntungan dari aturan asuransi grup negara Anda. Jika Anda semua bergabung dengan rencana, dan ada lebih dari jumlah tertentu (seringkali antara dua dan empat, meskipun beberapa negara mengharuskan perusahaan asuransi untuk mengeluarkan kebijakan pada kelompok bisnis satu), maka Anda mungkin bisa mendapatkan kebijakan masalah yang dijamin. Jika salah satu dari Anda memiliki masalah kesehatan tetapi yang lain sehat, ini mungkin bisa diterapkan, dan mungkin satu-satunya cara untuk membuat semua orang di band tertutup. Ini bisa mahal, terutama - jika salah satu dari Anda sakit dan memiliki banyak biaya pengobatan. Aturan dan penetapan harga sangat bervariasi, jadi sebaiknya duduk bersama agen asuransi kesehatan yang dapat berbelanja aplikasi Anda ke beberapa perusahaan yang berbeda.
• Bergabunglah dengan Serikat Pekerja. Beberapa serikat musisi memiliki rencana perawatan kesehatan persatuan dasar. Dalam beberapa kasus, keanggotaan serikat (sepenuhnya dapat dikurangkan dari pajak) layak untuk manfaat ini saja.

Asuransi disabilitas

Jika lengan Anda patah dan tidak bisa bermain selama enam minggu, apa yang akan terjadi pada penghasilan Anda? Asuransi penghasilan cacat dimulai jika Anda tidak dapat bekerja karena sakit atau cedera, dan mengganti sebagian dari penghasilan Anda (biasanya sekitar 60%). Ini bisa sangat penting dalam menjaga makanan di meja Anda dan lampu menyala di rumah Anda. Bahkan mungkin perbedaan antara memiliki rumah dan menjadi tunawisma.

Sayangnya, asuransi cacat yang ditanggung secara individual terkenal sulit diperoleh oleh musisi. Untuk memaksimalkan peluang Anda disetujui untuk pertanggungan, dokumentasikan dengan cermat penghasilan Anda. Perusahaan asuransi akan melihat SPT Anda, jadi pastikan Anda menyatakan penghasilan Anda, dan menunjukkan SPT pajak penghasilan selama tiga tahun. Semakin banyak penghasilan yang Anda nyatakan, semakin baik cakupan kecacatan Anda.

Asuransi Mobil, Rumah, dan Penyewa

Jika Anda bergantung pada peralatan Anda untuk mencari nafkah, dan Anda tidak mampu untuk segera menggantinya jika perlu, Anda memerlukan asuransi penyewa atau asuransi pemilik rumah, serta polis asuransi mobil yang baik. Mengapa? Selain mencakup dasar-dasar, seperti tabrakan dan kewajiban, asuransi mobil akan melindungi Anda jika peralatan Anda dicuri dari van Anda. Jika Anda memiliki banyak peralatan, Anda mungkin perlu mendapatkan perlindungan tambahan.

Dokumentasikan milik Anda, ambil foto, dan tulis nomor seri. Memiliki informasi ini berguna akan sangat membantu jika Anda harus mengajukan klaim. Anda tentu tidak ingin kehilangan pekerjaan dalam waktu lama menunggu cek untuk membeli peralatan baru.

Juga, bersikap realistis saat melaporkan jumlah mil yang Anda kendarai. Anda tidak ingin perusahaan asuransi mobil Anda bersaing dengan klaim Anda karena Anda telah berkeliling negara sepanjang tahun dan Anda hanya memberi tahu perusahaan asuransi mobil bahwa Anda berkendara tiga mil bolak-balik untuk bekerja setiap hari.

Asuransi jiwa

Apakah ada orang yang bergantung pada Anda, atau akan bergantung pada Anda, secara finansial? Jika demikian, Anda berutang kepada mereka untuk membeli asuransi jiwa.

Untuk musisi muda, membeli cakupan dengan jumlah 10 hingga 20 kali penghasilan Anda biasanya sesuai. Anda dapat memutar kembali seiring bertambahnya usia. Dalam kebanyakan kasus, bagi Anda di usia dua puluhan atau tiga puluhan, asuransi jiwa adalah cara untuk pergi. Jika kesehatan Anda baik, Anda bisa mendapatkan perlindungan ratusan ribu dolar dengan harga satu atau dua pizza setiap bulan. Dapatkan polis yang dijamin dapat dikonversi menjadi asuransi permanen (seumur hidup atau universal life) dan dijamin terbarukan di akhir masa.

Saya biasanya merekomendasikan jangka pendek satu hingga lima tahun. Di masa depan, Anda mungkin ingin mengonversinya menjadi kebijakan premium yang lebih tinggi yang memberikan manfaat lebih lama.

Pensiun

Seperti hampir semua orang, Anda harus menabung untuk masa pensiun. Beberapa musisi dapat mempertahankan jadwal pertunjukan yang melelahkan hingga usia delapan puluhan, jadi karena itu penting untuk menyelamatkan apa yang Anda bisa. IRA juga dapat membantu Anda melindungi aset dari kreditor jika Anda pernah dituntut atau dipaksa bangkrut.

IRA tradisional

Titik awal yang baik untuk tabungan pensiun adalah IRA tradisional. Anda dapat mengurangi kontribusi ke IRA tradisional, hingga $ 5.000 per tahun ($ 6.000 jika Anda berusia di atas 50) untuk 2012 jika Anda memenuhi persyaratan pendapatan yang tergantung pada status pengarsipan Anda. Anda bahkan tidak perlu merinci pengurangan Anda untuk kontribusi IRA - ini merupakan penyesuaian “di atas garis” untuk pendapatan, yang berarti Anda dapat mengambil manfaat dan masih mengklaim pengurangan standar jika pengeluaran Anda tidak cukup tinggi untuk membenarkan penentuan itemisasi.

Roth IRA

Roth IRA bisa menjadi alat yang hebat untuk beberapa orang: Anda tidak mengurangi kontribusi (musisi biasanya memiliki banyak biaya lain untuk dikurangi), tetapi setiap pertumbuhan dalam Roth IRA bebas pajak, selama Anda menyimpan akun untuk lima tahun dan jangan menarik penghasilan Anda sampai Anda setidaknya 59 1/2. Batas kontribusi untuk Roth sama dengan IRA tradisional, dan penghasilan Anda harus berada di bawah jumlah tertentu, tergantung pada status pengarsipan Anda, untuk berkontribusi pada Roth.

SEP IRA

Punya lebih banyak untuk ditabung? Pertimbangkan SEP IRA, rencana pensiun khusus yang dibuat untuk pemilik usaha kecil dan wiraswasta. SEP IRA memungkinkan Anda menyisihkan hingga 25% dari penghasilan Anda, atau $ 49.000 per tahun, mana yang lebih rendah, di bawah aturan pajak 2012.

Tapi jangan gunakan IRA apa pun sebagai celengan - Anda akan mendapatkan denda 10% dan harus membayar pajak penghasilan untuk semua yang belum Anda bayar pajak hingga Anda mencapai 59 1/2.

Kata terakhir

Bahkan jika Anda sebagai staf sebagai musisi rumah dan menerima gaji dan W-2, Anda harus waspada terhadap peluang wirausaha dan peluang pendapatan royalti. Perlakukan musik sebagai bisnis: Menyimpan catatan dengan hati-hati, mengklaim penghasilan Anda seperti yang dilakukan profesional lain, mengajukan pajak, dan mengasuransikan perlengkapan Anda dan dirimu sendiri. Dalam jangka panjang, Anda akan menerima tunjangan Jaminan Sosial dan Medicare, dan melindungi diri Anda dan mata pencaharian Anda dari hal-hal yang tidak terduga.

Seperti pemilik bisnis lainnya, Anda bahkan dapat membuat program pensiun atau pensiun Anda sendiri. Tetapi Anda juga berutang pada diri sendiri untuk membangun tim profesional yang baik: seorang akuntan, seorang pengacara dengan latar belakang hukum musik dan hiburan (termasuk hak kekayaan intelektual), penasihat keuangan atau perencana keuangan, dan agen asuransi. Biarkan mereka memberi tahu Anda tentang masalah bisnis saat Anda berkonsentrasi pada musik. Tapi jangan pernah lupa: Ketika menyangkut keuangan pribadi Anda dan bisnis musik Anda, tanggung jawab utama ada pada Anda.

(kredit foto: Shutterstock, Bigstock)